كيفية شراء انتشار في بورصة ناسداك كتحوط للمحفظة
سجلت جميع المتوسطات الرئيسية أعلى مستوياتها على الإطلاق هذا الأسبوع، مدفوعة بتجدد التفاؤل بعد تقرير تضخمي أبرد قليلاً من المتوقع. وعلى الرغم من استمرار حالة عدم اليقين بشأن سياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي، إلا أن المستثمرين يظلون متفائلين ويبدو أنهم ما زالوا يعتقدون أن “الهبوط الناعم” لا يزال قابلاً للتحقيق. أنا إلى حد ما في هذا المعسكر “المؤمن” أيضًا. ومع ذلك، أعتقد أيضًا أن الآن هو الوقت المناسب لتنفيذ التحوط. أريد التركيز على Invesco QQQ Trust (QQQ) الذي يتتبع مؤشر Nasdaq 100 حيث أن غالبية مكاسب هذا العام في مؤشر S&P 500 مستمدة من مكونات Magnificent 7. يتمتع مؤشر Nasdaq 100 ذو التقنية العالية بإصدار تجريبي أكثر من مؤشر S&P 500 ولديه القدرة على زيادة المكافآت إذا كانت هذه التجارة الوقائية الهبوطية تؤتي ثمارها. تذكر أن التقلبات تحرك الأسواق صعودا وهبوطا. يبدو أن مؤشر تقلب CBOE عند 12 يشعر بالرضا إلى حد ما حيث نحقق أرقامًا قياسية جديدة للأسهم الأمريكية على أساس أسبوعي. باستخدام التقنيات لتوجيه أسعار التنفيذ التي اخترتها، فإن 437 دولارًا أمريكيًا في QQQs هو المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا، مع انخفاض سعره لمدة 200 يوم عند 400 دولار تقريبًا. لا أتوقع سيناريو يتم فيه انتهاك متوسط 200 يوم على المدى القصير، ولكن اختبار مقياس 50 يومًا أمر معقول. تبحث هذه التجارة عن تراجع بنسبة 5٪ تقريبًا لتغطية تكلفة امتلاك هذا الانتشار. اشترت التجارة سعر 437 دولارًا أمريكيًا في 28/6/24 مقابل 3.50 دولارًا أمريكيًا، وبيعت سعر 420 دولارًا أمريكيًا في 28/06/2024 مقابل 1.45 دولارًا أمريكيًا. التكلفة الإجمالية لهذا الفارق المدين هي 2.05 دولار أمريكي أو 205 دولار أمريكي لكل لوت واحد في حالة استمرار مؤشر ناسداك 100 في تحقيق جميع- أعلى مستوياته الزمنية، سينتهي هذا الفارق بلا قيمة ولكن نأمل أن يكون تعرضك لمؤشر ناسداك 100 في محفظتك أكثر من تغطية تكلفة هذا التحوط. التأمين يكلف أموالاً ولكن من خلال شراء فروق الأسعار في QQQ قمنا بتأجيل بعض التكلفة في امتلاكه عن طريق بيع مبلغ 420 دولارًا. الإفصاحات: (تمتلك Kilburg هذا الانتشار) المحتوى أعلاه يخضع للشروط والأحكام وسياسة الخصوصية الخاصة بنا. يتم توفير هذا المحتوى لأغراض إعلامية فقط ولا يشكل نصيحة مالية أو استثمارية أو ضريبية أو قانونية أو توصية لشراء أي أوراق مالية أو أصول مالية أخرى. المحتوى عام بطبيعته ولا يعكس الظروف الشخصية الفريدة لأي فرد. قد لا يكون المحتوى أعلاه مناسبًا لظروفك الخاصة. قبل اتخاذ أي قرارات مالية، يجب عليك أن تفكر بشدة في طلب المشورة من مستشارك المالي أو الاستثماري. انقر هنا للحصول على التنصل الكامل.
مرتبط
اكتشاف المزيد من مجلة الأسهم السعودية
اشترك للحصول على أحدث التدوينات المرسلة إلى بريدك الإلكتروني.
