تقرير عن 7 أسهم رائعة الأسبوع المقبل مالذي يعنيه ذلك
قد يمنح الأسبوع المقبل المستثمرين وضوحًا حول ما إذا كانت أسهم “العظماء السبعة” لا تزال قادرة على دفع السوق إلى الارتفاع، أو ما إذا كان ينبغي عليهم بدلاً من ذلك أن يكونوا حذرين من مخاطر السوق ذات الثقل الكبير الآن بعد أن تعثرت بعض الشركات العملاقة. من الممكن أن تشهد وول ستريت نوبة متقلبة من التداول إذا كان هذا الأسبوع الماضي يشير إلى أي شيء. وفي يوم الجمعة، أنهى مؤشرا ستاندرد آند بورز 500 وناسداك المركب الأسبوع على خسائر، بانخفاض 0.8% و2.1% على التوالي. من ناحية أخرى، سجل مؤشر داو جونز الصناعي أسبوعًا رابحًا مرتفعًا بنسبة 0.8%. كان مؤشر Russell 2000 هو الأفضل أداءً، حيث ارتفع بنسبة 3.5%. وارتفع مؤشر الشركات الصغيرة الآن بأكثر من 11% هذا العام. SPX 5D Mountain S & P 500 جاءت تلك التحركات وسط أرباح باهتة من شركة Alphabet، الشركة الأم لشركة Google، وشركة Tesla، مما دفع المستثمرين إلى التخلص من أسهم التكنولوجيا لصالح المزيد من الأصول الدورية. انخفضت أسهم Alphabet بنحو 6٪ هذا الأسبوع. وتراجعت أسهم تسلا بأكثر من 7%. ومع ذلك، من المقرر أن يتم إصدار الجزء الأكبر من نتائج Magnificent Seven في الأسبوع المقبل. أعلنت شركة مايكروسوفت يوم الثلاثاء، في حين أصدرت شركة Meta Platforms، الشركة الأم لفيسبوك، أحدث نتائجها الفصلية يوم الأربعاء. ومن المتوقع أن تعلن أبل وأمازون عن أرباحهما يوم الخميس. وتقارير نفيديا في أواخر أغسطس. يمكن أن توضح التقارير ما يخبئه مؤشر سوق الأسهم الذي يركز بشكل كبير على التكنولوجيا، في وقت يخشى فيه المستثمرون من أن تجارة الذكاء الاصطناعي قد تفوقت على نفسها. بالنسبة للمستثمرين، فإن المزيد من النتائج المخيبة للآمال من الأسهم الضخمة قد تعني المزيد من الانخفاض للسوق الأوسع. “السؤال الأول الذي يطرحه العملاء هو: هل هذا تصحيح أم بداية لشيء أكبر”، كتب ريان جرابنسكي من شركة Strategas Securities في مذكرة يوم الخميس في إشارة إلى تراجع هذا الأسبوع. “على الرغم من أن حدسي الأول هو القول بأن هذا تصحيح طبيعي، إلا أنني بدأت أرى بعض علامات القلق. أولاً، تشهد تقديرات الأرباح للنصف الثاني من عام 2024 مراجعات أقل مع انخفاض الربع الثالث بنسبة 1.4٪ منذ الأول من يوليو والربع الرابع القادم. بانخفاض 0.2%.” وأضاف جرابينكسي: “لكن القلق الأكبر هو تراجع حماس الذكاء الاصطناعي”. “لا يبدو أن دورة النفقات الرأسمالية الدائرية لأكبر الشركات وأكثرها سيولة قد انتهت بعد، لكن المستثمرين يتساءلون الآن عن السبب وراء ذلك”. [return on investment] سيكون في المستقبل.” وكما هو الحال، فقد أنهت جميع الشركات السبع الكبرى الأسبوع بخسائر. تلاشي الزخم. حتى مع أن عمليات بيع التكنولوجيا أثارت قلق المستثمرين بشأن تراجع الزخم، يقول مستثمرون آخرون إن الأسماء العملاقة مستمرة لتبدو جذابة، قال جون بيلتون، مدير المحفظة في صندوق جابيلي، إنه من المهم عرض Magnificent Seven على أساس كل حالة على حدة، وأشار إلى أنه يجب التمييز بين نتائج أرباح Tesla وAlphabet هذا الأسبوع، كما حدث مع الأول وقال: “إنها حالة من الأساسيات الضعيفة، في حين أن الأخير كان عالقًا في تناوب السوق بعيدًا عن التكنولوجيا، أعتقد أن الأساسيات السيئة في بيئة السوق هذه ستعاقب حقًا. قال بيلتون: “أساسيات جيدة – أعتقد أن المعيار أعلى الآن بالنسبة للعديد من شركات التكنولوجيا هذه في موسم الأرباح هذا”. “وهذه ديناميكية لن تستمر بالضرورة لفترة طويلة، ولكن هذا نوع ما للبيئة التي نعيشها الآن.” في الوقت الحالي، قال بيلتون إنه يجد فرصًا في أجزاء أخرى من السوق مثل الرعاية الصحية والصناعة والمالية. لكنه لا يزال متفائلاً بشأن التوقعات طويلة المدى للذكاء الاصطناعي. وقال بيلتون: “لا تزال الأساسيات في الكثير من هذه الشركات جيدة حقًا، وأعتقد أنه طالما ظلت الأساسيات جيدة”. [the] لا تزال توقعات نمو الأرباح إيجابية، ولا تزال مراجعات تقديرات الأرباح في اتجاه إيجابي، ولا أعتقد أن الأسهم مسعرة بشكل غير معقول. وتتوقع وول ستريت أن يبقي البنك المركزي سعر الفائدة القياسي عند 5.25% إلى 5.50%، لكن المستثمرين سيبحثون عن مزيد من الوضوح حول توقعات أسعار الفائدة خلال العام الماضي تخفيض معين في أسعار الفائدة في سبتمبر، وفقًا لأداة CME FedWatch، سيحصل المتداولون أيضًا على نظرة ثاقبة على سوق العمل الأسبوع المقبل، مع صدور تقرير الوظائف لشهر يوليو يوم الجمعة، حيث يراقب المستثمرون سوق العمل بعناية بحثًا عن علامات على التباطؤ الكافي يبرر انخفاض أسعار الفائدة، ولكن ليس ضعفًا كبيرًا بحيث يبدو أن الاقتصاد يتجه نحو الركود، ويتوقع الاقتصاديون الذين استطلعت FactSet أن يضيف الاقتصاد الأمريكي 177.500 وظيفة الشهر الماضي، بانخفاض عن 206.000 وظيفة في الشهر السابق. ومن المتوقع أن يستقر معدل البطالة عند 4.1%. تقويم الأسبوع المقبل جميع الأوقات بالتوقيت الشرقي. الاثنين 29 يوليو الساعة 10:30 صباحًا مؤشر دالاس الفيدرالي (يوليو) الأرباح: على أشباه الموصلات، ماكدونالدز الثلاثاء 30 يوليو الساعة 9 صباحًا مؤشر FHFA لأسعار المنازل (مايو) 9 صباحًا مؤشرات S & P/Case-Shiller لأسعار المنازل (مايو) 10 صباحًا ثقة المستهلك (يوليو) 10 صباحًا فرص العمل في JOLTS (يونيو) الأرباح: الأجهزة الدقيقة المتقدمة، Live Nation Entertainment، التخزين العام، Electronic Arts، Starbucks، Match Group، Microsoft، First Solar، Extra Space Storage، Caesars Entertainment، Corning، Howmet Aerospace ، بروكتر آند جامبل، فايزر، ميرك وشركاه، ستانلي بلاك اند ديكر، باي بال الأربعاء 31 يوليو الساعة 8:15 صباحًا مسح التوظيف ADP (يوليو) 8:30 صباحًا مؤشر تكلفة التوظيف (ECI) العمال المدنيين (الربع الثاني) 9:45 صباحًا مؤشر مديري المشتريات في شيكاغو (يوليو) 10 صباحًا مؤشر مبيعات المنازل المعلقة (يونيو) 2 مساءً اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة 2 مساءً تستهدف أموال الاحتياطي الفيدرالي الحد الأعلى للأرباح: MGM Resorts International، Allstate، Albemarle، Lam Research، eBay، Qualcomm، Western Digital، Meta Platforms، Etsy ، شركة Cruise Line Holdings النرويجية، Hess، Boeing، T-Mobile، Marriott International، GE Healthcare Technologies، Generac Holdings، Kraft Heinz، Mastercard، Ingersoll Rand الخميس، 1 أغسطس الساعة 8:30 صباحًا استمرار مطالبات البطالة (07/20) 8: 30 صباحًا المطالبات الأولية (27/07) 8:30 صباحًا التمهيدية لتكاليف العمالة الوحدة (الربع الثاني) 8:30 صباحًا التمهيدية لمؤشر SAR للإنتاجية (الربع الثاني) 9:45 صباحًا مؤشر مديري المشتريات التصنيعي من ماركيت (يوليو) 10 صباحًا الإنفاق على البناء (يونيو) 10 صباحًا ISM أرباح التصنيع (يوليو): أبل، كلوروكس، إنتل، أمازون دوت كوم، بوكينج هولدينجز، موتورولا سولوشنز، تكنولوجيا الرقائق الدقيقة، كيلانوفا، هيرشي، موديرنا، منتجات الهواء والكيماويات الجمعة 2 أغسطس، الساعة 8:30 صباحًا تقرير الوظائف (يوليو) 10 أنا الطلبيات الدائمة (يونيو) 10 صباحًا طلبيات المصانع (يونيو) الأرباح: إكسون موبيل وشيفرون
