تداول الخيارات الذي يفوز إذا استمرت شركة Apple في التداول بشكل جانبي أو هبوطي على iPhone، وهو أمر مخيب للآمال بالنسبة للذكاء الاصطناعي
تواجه شركة Apple Inc. (AAPL) رياحًا معاكسة على الرغم من إطلاق iPhone 16 الجديد، والذي لم يقدم سوى تحسينات تدريجية مقارنة بالجيل السابق. وينتظر المستثمرون بفارغ الصبر تحديث برنامج Apple Intelligence الخاص بالشركة، لكن غيابه كمحرك نمو مهم يخفف من حماس المستثمرين. ونتيجة لذلك، تستمر صراعات AAPL مع نمو الإيرادات، وبدون تاريخ واضح لإصدار برنامج الذكاء الاصطناعي الخاص بها، تظل الشركة عرضة للخطر في بيئة كلية صعبة بشكل متزايد بالنسبة للمستهلكين. سأعرض استراتيجية الخيارات للاستفادة من هذه الصراعات. إذا نظرنا إلى الرسم البياني لـ AAPL، فقد تم تداوله ضمن نطاق ضيق بين 215 دولارًا و 232.50 دولارًا خلال الأشهر القليلة الماضية. على الرغم من المحاولات للارتفاع، واجه السهم باستمرار مقاومة بالقرب من 232.50 دولارًا ويبدو الآن مستعدًا لإعادة النظر في الحد الأدنى لنطاق التداول هذا، خاصة مع ضعف الزخم وضغوط السوق الأوسع. إذا تحول الزخم إلى الاتجاه السلبي، فمن المحتمل أن ينخفض سعر AAPL إلى ما دون مستوى الدعم البالغ 215 دولارًا في الأسابيع المقبلة، مما يجعله مرشحًا لمزيد من الحركة الهبوطية. يتم تداول AAPL حاليًا بأكثر من 29 مرة من الأرباح الآجلة، وهو علاوة كبيرة على متوسط الصناعة البالغ 19 مرة. في حين أن شركة أبل تفتخر بصافي هوامش ربحية رائدة في الصناعة بنسبة 26٪، فإن نمو أرباح السهم المتوقع بنسبة 11٪ ونمو الإيرادات بنسبة 6٪ أفضل بشكل هامشي فقط من نظيراتها. وهذا لا يترك مبررًا كبيرًا لتقييمها المتميز، خاصة بالنظر إلى عدم وجود منتج جديد رائد. للاستفادة من الجانب السلبي المحتمل، أقترح بيع Call Vertical في 15 نوفمبر بسعر 230 دولارًا أمريكيًا/245 دولارًا أمريكيًا. يستلزم ذلك: بيع مكالمات 15 نوفمبر 2024 بقيمة 230 دولارًا بسعر 7.73 دولارًا أمريكيًا، شراء مكالمات 15 نوفمبر 2024 بقيمة 245 دولارًا بسعر 2.41 دولارًا أمريكيًا، اعرض هذه التجارة في OptionsPlay للحصول على الأسعار المحدثة. يسمح لك انتشار رصيد المكالمة هذا بالربح إذا ظل AAPL أقل من 230 دولارًا عند انتهاء الصلاحية. الحد الأقصى للمكافأة المحتملة هو 532 دولارًا لكل عقد، مع حد أقصى للمخاطرة يبلغ 968 دولارًا، مما يؤدي إلى عائد على المخاطر بنسبة 54.9٪. نقطة التعادل في هذه الصفقة هي 235.32 دولارًا، مما يعني أنك لن تتكبد خسائر إلا إذا أغلق AAPL فوق هذا المستوى عند انتهاء الصلاحية. توفر هذه التجارة احتمالية كبيرة لتجارة الأرباح للمستثمرين الذين يعتقدون أن AAPL ستظل محدودة النطاق أو تواجه المزيد من الانخفاض، لا سيما في ضوء تباطؤ النمو. الإفصاحات: (لا شيء) جميع الآراء التي عبر عنها المساهمون في CNBC Pro هي فقط آرائهم ولا تعكس آراء CNBC أو NBC UNIVERSAL أو الشركة الأم أو الشركات التابعة لها، وربما تم نشرها مسبقًا من قبلهم على التلفزيون أو الراديو أو الإنترنت أو وسيلة أخرى. المحتوى أعلاه يخضع لشروطنا وأحكامنا وسياسة الخصوصية. يتم توفير هذا المحتوى لأغراض إعلامية فقط ولا يشكل نصيحة مالية أو استثمارية أو ضريبية أو قانونية أو توصية لشراء أي أوراق مالية أو أصول مالية أخرى. المحتوى عام بطبيعته ولا يعكس الظروف الشخصية الفريدة لأي فرد. قد لا يكون المحتوى أعلاه مناسبًا لظروفك الخاصة. قبل اتخاذ أي قرارات مالية، يجب عليك أن تفكر بشدة في طلب المشورة من مستشارك المالي أو الاستثماري. انقر هنا للحصول على إخلاء المسؤولية الكامل.
