يحتاج تبريد وحدة معالجة الرسومات Nvidia إلى فرصة بقيمة 4.8 مليار دولار
من المقرر أن يؤدي التبريد المطلوب لأنظمة رف خادم GPU من Nvidia في مراكز البيانات إلى إنشاء سوق بقيمة 4.8 مليار دولار بحلول عام 2027، وفقًا لمورجان ستانلي، فإن أنظمة التبريد السائلة هي الحل “لضغوط نقص الطاقة” في مراكز البيانات، حسبما ذكر البنك في تقرير له. تقرير 30 يوليو. “نعتقد أن حل التبريد السائل لنظام رفوف الخادم GB200 من NVDA في مراكز البيانات يمكن أن يحقق أرباحًا تصل إلى 4.8 مليار دولار أمريكي [total addressable market] بحلول عام 2027. ومن خلال تعزيز قوة التصميم الحراري والمزيد، توفر أنظمة التبريد السائل هذه ما بين 10% و15% من النفقات الرأسمالية، وفقًا لمورجان ستانلي. وتبلغ التكلفة الإجمالية لنظام التبريد السائل 82.460 دولارًا لكل حامل لـ GB200 من Nvidia. خادم GPU – مما يجعله أعلى بنسبة 15 إلى 20 مرة من نظام تبريد الهواء لرف GPU H100 الخاص به. تهيمن وحدات معالجة الرسومات من Nvidia على السوق، وتدعم معظم أدوات الذكاء الاصطناعي المنتجة “معرفة تدفق الحرارة، ومتطلبات الدقة والوقت المناسب قال محللو مورغان ستانلي: “إن التسليم في السوق هو عامل الفوز الرئيسي في هذا المجال”. وأضافوا أن الشركات التي ستستفيد تشمل الموردين الذين لديهم “سجل شحن مثبت”، من بين عوامل أخرى. وتشمل الأسماء بائعي مرافق مراكز البيانات Vertiv وSchneider Electric. ، شركة AVC التايوانية وشركة تصنيع الإلكترونيات Delta Electronics، ومن بين هذه الأسماء، تعد شركة Delta هي الاختيار الأفضل لشركة Morgan Stanley، وقالت إنها تحب شركة Delta التايوانية لأنها تعتقد أن حل التبريد السائل الخاص بها سيضيف 280 مليون دولار إضافية من إيرادات التبريد بالذكاء الاصطناعي في عام 2025. نحن نحب حلها المتكامل لعروض الطاقة والتبريد لمراكز البيانات. “نعتقد أنه يقدم التصميم الأكثر فعالية لمشغلي مراكز البيانات، حيث يهدف إلى خفض التكلفة الإجمالية للملكية مع تلبية متطلبات PUE،” كتب محللو البنك. PUE هو مقياس الكفاءة لاستهلاك الطاقة في مراكز البيانات. رفع السعر المستهدف للسهم من 400 إلى 488 دولارًا تايوانيًا جديدًا (12.20 دولارًا أمريكيًا إلى 14.90 دولارًا أمريكيًا)، وهو ما يمثل ارتفاعًا محتملاً بحوالي 26٪. كما أن البنك إيجابي أيضًا بشأن AVC، والذي يقول إنه “في وضع جيد” لتقديم مختلف أنواع الهواء و منتجات التبريد السائلة لخوادم الذكاء الاصطناعي أشارت إلى أنه تم اختيار AVC كشريك رئيسي للوحة التبريد GB200 لـ Nvidia، في إشارة إلى مكون يزيل الحرارة باستخدام تقنية التبريد السائل “تشير فحوصات سلسلة التوريد لدينا إلى أن AVC هو التصميم المرجعي للبرودة وأضافت: “لوحة لنظام التبريد السائل لرف الخادم GB200 من NVIDIA”. ويتوقع مورجان ستانلي أن تطرح AVC الدفعة الأولى من الشحنات في الربع الثالث من هذا العام، وتحصل على 30٪ من حصة العرض للشحنات في عام 2025. وقد رفعت حجمها السعر المستهدف لـ AVC من 520 دولارًا تايوانيًا جديدًا إلى 830 دولارًا تايوانيًا جديدًا – وهي زيادة هائلة بنسبة 60%. وهذا يعني ارتفاعًا محتملاً بنسبة 35٪ تقريبًا. – ساهم مايكل بلوم من CNBC في هذا التقرير.
